Российские банки, проводящие операции с зарегистрированными на Кипре компаниями российского происхождения и кипрскими банками, могут понести определенные убытки, говорится в опубликованном в среду докладе международного рейтингового агентства Moody's. Исходя из его оценок, суммарно банки рискуют 43-53 миллиардами долларов.
В докладе указаны три источника рисков, связанных с операциями на Кипре, которым подвергаются российские банки: кредиты, выданные кипрским компаниям российского происхождения, денежные средства и инвестиции российских банков и корпораций в кипрских банках и российские дочерние банки кипрских банков.
По оценкам агентства, объем кредитов, выданных банками РФ кипрским компаниям российского происхождения на конец 2012 года составил около 30-40 миллиардов долларов, а объем денежных средств российских банков, размещенных в кипрских банках (являющихся, преимущественно, дочерними компаниями российских банков) на конец года достиг почти 12 миллиардов долларов и еще около 1 миллиарда долларов было инвестировано в капитал их дочерних банков и компаний на Кипре.
Центральный сценарий агентства Moody’s не предусматривает того, что суверенный дефолт или введение на Кипре моратория на внешние платежи произойдут в текущем году.
Тем не менее, как было отмечено агентством в феврале 2013 года, существует высокая вероятность того, что значительный объем ожидаемой долговой нагрузки Кипра в конечном итоге вынудит правительство использовать любую возможность для сокращения долга, в том числе, через потери частного сектора.
"Реализация таких рисков окажет негативное влияние на российские банки, имеющие связи с Кипром, хотя и вряд ли окажется настолько существенной, что повлечет за собой изменение рейтингов российских банков, учитывая относительный объем данных рисков", - отмечается в релизе.
Основным источником рисков для российских банков являются кредиты, выданные кипрским компаниям российского происхождения. По оценкам агентства Moody's, объем данных кредитов на конец 2012 года составил около 30-40 миллиардов долларов, что составляет приблизительно 15%-20% капитальной базы российских банков.
"Агентство Moody's полагает, что в случае введения Кипром моратория на внешние платежи, выплаты по кредитам могут быть заблокированы, что приведет к некоторому давлению на качество активов российских банков-кредиторов", - поясняет автор отчета, вице-президент агентства Moody's Евгений Тарзиманов, слова которого приводятся в релизе.
Вторым источником рисков для российских банков являются межбанковские и корпоративные депозиты в кипрских банках. Как сообщает агентство, объем денежных средств российских банков, размещенных в кипрских банках (являющихся, преимущественно, дочерними компаниями российских банков) на конец 2012 года составлял около 12 миллиардов долларов, плюс около 1 миллиарда долларов было инвестировано в капитал их дочерних банков и компаний на Кипре.
"Хотя эти инвестиции в основном осуществлялись в рамках взаимоотношений материнских и дочерних структур, в случае дефолта исконно кипрских банков, замораживания вкладов и/или введения моратория на внешние платежи российские банки могут понести определенные убытки", - сообщает агентство.
Отмечается, что существуют также непрямые риски для российских банков, связанные с российскими корпоративными депозитами в кипрских банках. По оценке агентства Moody’s, объем депозитов российских компаний на Кипре может приближаться к отметке 19 миллиардов долларов (по состоянию на 30 сентября 2012 года).
"В случае дефолта кипрских банков, замораживания депозитов или использования корпоративных депозитов для распределения финансового бремени при спасении кипрских банков данные российские компании могут понести убытки по депозитам либо потеряют возможность репатриации своих средств. В свою очередь, это может привести к снижению способности этих компаний обслуживать свои долговые обязательства в России", - сообщает Moody’s.
Отмечается, что третий источник рисков не так значителен, как два предыдущих, поскольку он затрагивает ряд небольших российских дочерних банков кипрских финансовых институтов. Такие дочерние банки, по мнению агентства, могут столкнуться с повышением кредитных рисков, репутационными потерями и оттоком депозитов, вызванными опасениями, связанными с растущими проблемами их материнских компаний.