Банковская система Украины в настоящее время стала несколько более устойчива к негативным шокам, чем в 2008г. Об этом говорится в отчете международного рейтингового агентства Fitch Ratings. Тем не менее, украинский банковский сектор в высокой степени подвержен рискам в случае заметной девальвации гривны или продолжения замедления экономики, отмечают эксперты.
Согласно базовому сценарию, Fitch прогнозирует умеренное снижение курса гривны к доллару: на 10% к концу 2012г., а также ускорение роста ВВП до 3,2% в 2013г. по сравнению с 0,5% в 2012г. (5,2% в 2011г.).
Однако какое-либо более значительное изменение валютного курса остается существенным риском и может привести к сокращению капитала банков, дальнейшему ослаблению качества активов и усилению нестабильности депозитов. Продолжительное ослабление экономических показателей также постепенно приведет к негативному воздействию на качество активов и прибыльность банков, считают в агентстве.
В то же время, по мнению специалистов, банковская система Украины является в определенной степени более устойчивой к негативным макроэкономическим тенденциям, чем в 2008г., за счет рекапитализации сектора, которая проходила в последние четыре года, более зрелых кредитных портфелей и более значительного опыта в период кризиса и по урегулированию проблемных кредитов, а также несколько более низкой доли валютного кредитования и существенного уменьшения внешнего долга, привлеченного от третьих сторон.
Долгосрочные рейтинги дефолта эмитента (РДЭ) украинских банков из-за высоких страновых рисков и слабого уровня качества активов и прибыльности по-прежнему ограничены категорией B.
Рейтинги банков в иностранной собственности и в собственности государства могут быть повышены, если будет повышен суверенный рейтинг (B/прогноз - "стабильный"), что маловероятно в ближайшее время. В случае снижения суверенного рейтинга возможны понижения долгосрочных РДЭ банков, а при заметном снижении курса гривны, значительном оттоке депозитов или возобновлении ухудшения качества активов возможно понижение рейтингов устойчивости банков.
Рост кредитования за 8 месяцев 2012г. был незначительным при умеренном увеличении в корпоративном сегменте и сокращении в розничном, где погашения кредитов продолжали опережать новое кредитование.
Замедление роста ВВП сказалось на спросе на кредиты, и уровень заимствований в экономике умеренно снизился. В то же время последний остается высоким относительно сопоставимых стран региона и стран с сопоставимыми рейтингами, при отношении кредитов к ВВП около 60% на конец первого полугодия 2012г. Проблемные активы остаются существенными, но относительно стабильными, хотя тенденции ближайшего времени будут зависеть от показателей экономики и от гривны.
По оценкам Fitch, в банковскую систему с конца третьего квартала 2008г. по конец первого полугодия 2012г. поступило 139 млрд грн (около 17 млрд долл. по нынешнему курсу) нового капитала (равно 21% активов, взвешенных с учетом риска, до кризиса - на конец третьего квартала 2008г.), включая новый собственный капитал в размере 127 млрд грн (15,6 млрд долл.). Это способствовало улучшению общей способности банковского сектора абсорбировать потери по кредитам, однако данный показатель все еще существенно различается от банка к банку с учетом различных уровней рекапитализации и обесценения кредитов.
Регулятивный показатель достаточности капитала в секторе в 18,2% на конец третьего квартала 2012г. поддерживается по-прежнему умеренной обеспеченностью резервами. В то же время в случае девальвации гривны показатели капитализации могут оказаться под давлением в результате более слабого качества кредитов, инфляции активов и валютных убытков (которые могут быть особенно значительными у банков с крупными короткими экономическими открытыми валютными позициями).
Внешнее фондирование сократилось до около 20% обязательств на конец первого полугодия 2012г. по сравнению с 38% на конец 2008г., однако по-прежнему является существенным, поскольку банки в иностранной собственности предпочитают частично получать фондирование от материнских банков, а не вести более активную конкуренцию за дорогостоящие депозиты.