Крупнейший госбанк РФ стал первым российским заемщиком, пробившим "окно" на рынке евробондов с августа прошлого года: банк разместил пятилетние бумаги на $1 миллиард с доходностью 4,95 процента годовых и 10-летние на $500 миллионов под 6,125 процента, сообщил IFR.
Турбулентность на рынках из-за проблем в еврозоне, а позднее - политические риски перед выборами в России фактически закрыли доступ к выпуску евробондов эмитентам из РФ во второй половине 2011 года.
На прошлой неделе будущее рынка евробондов омрачили разъяснения Минфина о порядке уплаты налога на прибыль с дохода по еврооблигациям [ID:nRXE80P195], что вызвало шок у заемщиков и банкиров.
Первоначально Сбербанк открыл книгу только на пятилетние бумаги, ориентируя инвесторов на доходность чуть выше 5 процентов, затем снизил ее до 4,95-5,0 процента. Позднее банк дал ориентиры по десятилетним бумагам, собрав книгу объемом более $3,7 миллиарда, говорил ранее источник Рейтер.
Сбербанку в последний раз выходил на рынок еврооблигаций с 10-летними бумагами на $1 миллиард с купоном 5,717 процента летом прошлого года.
"С точки зрения эмитента размещение успешное - премию рынку дали минимальную, но бонды с погашением в 17 году пострадали - доходность пошла вверх…", - сказал аналитик Raiffeisen Bank Глеб Шпилевой.
Это размещение важно для рынка, на котором фактически не было размещений последние полгода, это дает возможность сформировать новые ценовые ориентиры другим эмитентам, добавил он.